Bir ayın daha sonuna geldik. Finansal özgürlük için yatırıma başlayalı tam 55 ay olmuş. Türk borsasına yatırım yapan neredeyse herkes için rüya gibi geçen 2022’nin ardından 2023’ün volatil başlayacağı genel olarak tahmin ediliyordu. Nitekim öyle de oldu ve ocak ayı içerisinde BIST100 endeksinin 5661 puandan 4976 puana %12.1’lik düşüşüne şahit olduk. Borsanın nasıl manik depresif bir oluşum olduğunu ve çoğu yatırımcının nasıl piyasaya at gözlüğüyle baktığını 4.5 yıllık yatırım hayatımda artık anlayabiliyorum.
2022’nin ikinci yarısından itibaren başlayan olağanüstü yükseliş öncesinde yine borsaya yatay ve yarı karamsar bir hava hakimdi. Ne zaman ki ralli başladı, bu hava bir anda kendisini zafer sarhoşluğuna bıraktı. Sanki hiç düşüş olmayacakmış gibi bir hava yaratılarak borsanın yeni gelen yatırımcılara kolay para kazanılan bir yermiş gibi gösterilmesi sağlandı.
Son 1 ayda da görüyoruz ki finansal piyasalar özellikle de borsa, araştırma ve bilgi birikimi en önemlisi de sabır gerektiren ve uzun vadeli düşünülmesi gereken bir alandır. Her düşüş ve yükselişe bir bahane bulunabilir. Aracı kurumların günlük bültenlerinde bahsettikleri gibi şu haber akışlarından dolayı şunlar olabilir ya da teknik analizcilerin dediği gibi şurayı kırarsa şuraya gider gibi sığ yaklaşımlardan ziyade şirketini tanıyan, gelecek karlarını tahmin edebilen ve en önemlisi sağduyulu ve sabırlı hareket edebilenlerin kazandığı bir yerdir borsa. Bu nedenle hem yükselişlerde hem de düşüşlerde bir planınızın olması ve bu plan çerçevesinde hareket etmek uzun vadede en yüksek kazancı getirecektir.
Kişisel portföyüme gelecek olursak, BIST100’ün %12.1 değer kaybettiği ocak ayında toplam portföyüm TL bazında %4.93, usd bazında ise %5.44 küçüldü. Ekranda görünen portföy rakamınızın azalması elbette kötü bir his fakat şunu bilmek gerekiyor. Siz hisselerinizi realize edip satmayı düşünmüyorsanız ve ömrünüz boyunca hisse senedi yatırımı yapacaksanız ne kadar çok hisse senediniz(ortaklık payınız) olursa ilerde o kadar fazla temettü geliri ve dolayısıyla kazanç elde edersiniz. Dolayısıyla alımlara devam eden yatırımcıları için fiyatların düşük olması istenen bir durumdur. Warren Buffett’ın şu ünlü sözünü hiçbir zaman aklımızdan çıkarmamamız gerekiyor. “Eğer ömrünüz boyunca hamburger yiyecekseniz ve sığır yetiştiriciliği yapmıyorsanız hamburger fiyatlarının düşük olmasını mı istersiniz yoksa yüksek olmasını mı? Hisse senetleri de aynen hamburger gibidir, sürekli biriktiren birisiyseniz fiyatların düşük olmasına sevinmelisiniz.”
Güncel hisse senedi portföyüm şu şekildedir. Bu ay geçen portföy yazısında bahsettiğim ABD tarafında etf alımı için bir miktar hisse satışı gerçekleştirdim. Böylece portföyümde KMPUR hissesi kalmadı. Buradan gelen parayı usd’ye çevirdim fakat fiyatlar alım için belirlediğim seviyelere gelmediği için henüz beklemedeyim.
Eurobond tarafına gelecek olursak bu ay hem eurobond portföyüme ekleme yaptım hem de bazı eurobondlarımı değiştirdim. 2019’dan beri portföyümde bulunan ve ilk aldığım eurobond olan US900123AW05 kodlu eurobondu 2006 öncesinde ihraç edilmesi ve bu bondların alım satımında 129 bin TL’ye kadar istisna bulunması nedeniyle sattım. Bu eurobondun yerine hazinenin yeni ihraç ettiği %9.375 kupon oranına sahip US900123DG28 kodlu eurobonddan alım yaptım. Böylece toplam eurobond portföyüm 71 bin usd’ye, potansiyel yıllık kupon gelirim ise 5434.75 usd’ye yükseldi.
Yukarıda da bahsettiğim gibi bu ay toplam portföyüm TL bazında %4.93, usd bazında ise %5.44 küçüldü. Güncel finansal özgürlük oranımız %100 olarak gerçekleşti. Portföy dağılımı ise %65 hisse senedi, %20 eurobond, %15 ise nakit ve nakit benzerinden(altın, döviz vb) oluşuyor. Bilanço döneminin içindeyiz ve önümüzdeki günlerde yavaş yavaş temettüler de açıklanmaya başlanacak. Yılın en sevdiğim dönemi olan temettü döneminde görüşmek üzere..
Okuduğunuz için teşekkür ederim.
Bay Tutumlu
Eurobond’da AW05 kodlu bondun 129.000 TL’ye kadar istisnası olduğunu söylemişsiniz. “US900123AW05 kodlu eurobondu 2006 öncesinde ihraç edilmesi ve bu bondların alım satımında 129 bin TL’ye kadar istisna bulunması nedeniyle sattım.” Elimde yaklaşık 11.000 Tane bu bonddan var. Total miktarda mı 129.000 yoksa ettiğimiz kardan mı 129.000 tl istisna olacak ? Teşekkürler.
Selamlar elde ettiğiniz kar 129.000 TL’nin altında ise herhangi bir beyan vermenize gerek yoktur.
Merhaba Bay Tutumlu, 129 K TL 2023 vergi dilimlerinden mi geliyor? 2022 de beyan alt siniri 70 k 2023 te de 150 k olarak guncellendi diye biliyorum. Bu kismi biraz daha aciklamaniz mumkun mu?
Paylasimlariniz icin cok tesekkur ederim, ilham kaynagi oluyorsunuz.
Gelir Vergisi Kanunu’nun geçici 59. maddesi hükmü uyarınca, 01.01.2006 tarihinden önce ihraç edilmiş olan Devlet tahvili ve Hazine bonolarından elde edilen gelirlere ilişkin istisna uygulaması 31.12.2007 tarihinde son bulmuştur. Bu nedenle 2020 yılında elde edilen bu kıymetlerin faiz gelirleri ile bu kıymetlerin elden çıkarılmasından sağlanan diğer kazançlarla ilgili olarak istisna uygulanması söz konusu değildir.
Böyle bir metin var internette.
evet, haklısın. EY 2023 vergi rehberinde (https://www.ey.com/tr_tr/ey-turkiye-yayinlar-raporlar/vergi-rehberi-2023) 30. sayfada benzer bir örnek var. muafiyet bulunmuyor, endekleme yapılarak vergi hesabına dahil edilmeli.
Selamlar bahsettiğiniz durum devlet tahvili ve Hazine bonolari için geçerli. Eurobondlar için farklı sınıflandırma yapılıyor.
rehberde şöyle ifade ediliyor:
2.9.5.1 2006’dan önce ihraç edilen veya alınan menkul
kıymetler
Endeksleme yöntemi;
•➢ 1 Ocak 2006 tarihinden önce ihraç edilmiş olan; Devlet tahvili ve
Hazine bonoları ile Toplu Konut İdaresi ve Özelleştirme İdaresi’nce
çıkarılan menkul kıymetler, eurobondlar ve özel sektör tahvillerinin,
•➢ ➢ 1 Ocak 2006 tarihinden önce iktisap edilmiş olan; yabancı hisse
senetleri, yurt dışında kurulmuş yatırım fonlara ait katılma belgeleri
ve yabancı tahvillerin,
elden çıkarılmasından sağlanan kazançların tespiti sırasında
kullanılabilir. Bu endekslemenin yapılabilmesi için endeks farkının
%10’u aşma şartı yoktur. Başka bir deyişle endeks farkı %10’un
altında olsa dahi, alım satım kazancının tespiti sırasında yukarıda
sayılan menkul kıymetlerin maliyet bedelleri endekslemeye tabi
tutulabilir
Ey vergi rehberi 36. sayfaya bakarsanız eurobondların alım satım kazançları ile ilgili şu ibareyi göreceksiniz.
Ayrıca 1 Ocak 2006 tarihinden itibaren ihraç edilen eurobondlardan tam mükellef gerçek kişiler tarafından elde edilen kazançlar için herhangi bir istisna söz konusu olmadığından, kazancın tutarı ne olursa olsun beyan edilmesi gerekmektedir.
Bu tarihten önce ihraç edilen eurobondlardan 2023 yılında sağlanan kazançların ise 129.000 TL’si gelir vergisinden istisna olarak değerlendirilmektedir. Yıllar itibarıyla uygulanan istisna tutarlarını gösteren tabloya, Rehber’in “15. Pratik bilgiler-2023” bölümünde “15.6 Menkul kıymet alım satım kazançlarında istisna tutarı” başlığı altında yer verilmiştir. Bu istisna tutarını aşan bir kazanç elde edilmesi durumunda sadece aşan kısmın beyan edilmesi gerekmektedir.
“2 Şubat 2023, 11:40” yorumu bana yapılmış sandım da, endeksleme örneğini verdim.
rehberi okuyalı biraz olmuştu. 36. sayfasını görünce hatırladım muafiyeti. teşekkürler.
eurobond alımı için hangi aracı kurumu kullanıyorsunuz??
Merhaba bay tutumlu, 2021 yılında alıp 2022 yılında sattığım bir eurobonda ait değer artışıhesabı yaparken Yi- Üfe endeks katsayı tablosuna göre fiftih kazanç hesapladığımda zarar etmiş gözüküyorum. Zarar halinde hala beyanname vermem gerekiyormu?
Not: Bahsi geçen eurobond 2006 sonrası çıkışlı
Hocam selamlar. Eskiden lot sayılarınızı da paylaşıyordunuz neden artık bunu paylaşmayı bıraktınız acaba? bizlere de referans oluyordu. Saygılar
hocam yazılarınızı severek takıp edıyorum hedeflerım sızınkı kadar buyuk olmasada aynı yolda ilerliyorum sızınle bu ay kmpur hissesini sattıgınızı soyledınız neden kmpur dan yana tercıhınızı kullandınız deva,sahol veya parsan degilde kmpur sırketın fınansallarında bır problemmı gordunuz yoksa
Merhaba hocam,
Eurobond ile ilgili temel seviye bir sorum olacak. Eurobond alırken nominal değer ile alıyoruz. Mesela 1000 nominal US900123DG28 aldığımda 984 dolar ödüyorum. Hesaplamada her 6 ay için 46.84 dolar kupon ödemesi oluyor görünüyor ve vade sonunda (19.01.2033) 1000 nominal US900123DG28 değeri bize geri ödenirken 1000 dolar olarak görünüyor. Peki ülke durumu vs. o an çok kötü olsa bile başta yapılan anlaşma gereği vade sonunda kesin tam rakam olarak 1000 dolar mı alıyoruz? Yoksa bond değeri düştüğü için daha düşük bozdurma riskimiz var mı?
Teşekkürler
Sayın bay tutumlu,
2033 vadeli DG28 eurobondu geçen 968 dolardan aldım dediniz. Ben akbankta bir süredir takip ediyorum bu bond 990 dolar altına düşmüyor bugün de 989 dolar. Akbank beni kazıklıyor mu? Çalışan biri olarak haftaici bankaya gidip döviz çekme, döviz yatırma gibi işlemleri yapmaya pek vakit bulamıyorum. TEB’den veya Garantiden hesap açıp bundan sonra oradan devam etmemi önerir misiniz?